El endeudamiento está golpeando especialmente a los argentinos menores de 40 años. Según un estudio de la consultora Zentrix citado durante la entrevista, el 77% de las personas de entre 18 y 39 años tiene deudas y el 35,8% recurrió a prestamistas o financieras informales.
Claudio Montiel, titular de la consultora, sostuvo que el fenómeno no responde principalmente a consumos extraordinarios ni a una mala administración del dinero. Durante una entrevista con Hugo Lombardi en Antes de ver el sol, por Ciudad FM 90.5, afirmó que Argentina atraviesa una crisis de ingresos que obliga a numerosas familias a utilizar crédito para cubrir gastos cotidianos.
“Estamos en presencia de una crisis de ingresos”, señaló Montiel. Según explicó, los salarios familiares llevan años perdiendo capacidad de compra y la problemática no comenzó con la actual administración nacional.
El consultor indicó que Zentrix pregunta desde hace más de un año si los ingresos consiguen ganarle a la inflación. De acuerdo con los resultados mencionados durante la entrevista, cerca del 87% de las personas consultadas considera que su salario pierde frente al aumento de los precios.
Montiel sostuvo que esa percepción atraviesa las posiciones políticas. Según su análisis, tanto quienes respaldan al Gobierno nacional como quienes se identifican con espacios opositores reconocen la pérdida de poder adquisitivo, aunque difieren al momento de interpretar sus causas y consecuencias.
Otro de los indicadores analizados fue la fecha del mes hasta la cual alcanzan los ingresos familiares. Montiel afirmó que, en el universo general relevado por la consultora, el 66% no consigue superar el día 20.
“Dos de cada tres personas dicen que no superan el 20 del mes con sus ingresos”, explicó. Al observar específicamente a los menores de 40 años, señaló que esa proporción asciende al 85%.
Para Montiel, quienes afirman que no llegan a fin de mes no dejan necesariamente de consumir durante los últimos días. Por el contrario, recurren a mecanismos que les permiten continuar cubriendo sus necesidades, aunque eso implique trasladar el problema hacia adelante.
Entre esos mecanismos mencionó las tarjetas de crédito, las billeteras virtuales, los préstamos de familiares o amigos, el uso de ahorros y las compras fiadas. Esa dinámica, advirtió, puede construir una cadena en la que una deuda se paga mediante la toma de una nueva obligación.
El titular de Zentrix rechazó que el problema pueda explicarse únicamente por una administración inadecuada de los recursos. Reconoció que pueden existir personas que se endeuden por decisiones equivocadas o para realizar consumos extraordinarios, pero sostuvo que esa no sería la situación predominante detectada por la consultora.
“El grueso de la gente dice: ‘Yo me endeudo por montos muy pequeños para poder comer’”, afirmó.
Montiel agregó que, según el análisis que realizó sobre las bases de deudores, predominan obligaciones por montos que describió como relativamente pequeños. Durante la entrevista mencionó deudas de entre 400.000 y 800.000 pesos y las relacionó con compras de alimentos, gastos de supermercado y consumos cotidianos que posteriormente no pueden cancelarse.
“Hay gente que se está endeudando por montos muy pequeños para comer”, insistió.
El financiamiento informal aparece como una de las consecuencias más riesgosas. Montiel advirtió que recurrir a prestamistas o circuitos que funcionan fuera de los canales tradicionales puede generar costos difíciles de afrontar e incluso exponer a las personas a situaciones de riesgo.
Las alternativas formales tampoco garantizan, según su análisis, una solución sostenible. El consultor cuestionó los costos financieros de determinadas billeteras virtuales, la refinanciación del pago mínimo de las tarjetas de crédito y algunas líneas bancarias.
Según los porcentajes expresados por Montiel durante la entrevista, algunas opciones digitales alcanzan costos financieros totales anuales extremadamente elevados. Al tratarse de valores que pueden modificarse, esas cifras corresponden exclusivamente a lo señalado por el entrevistado.
Montiel consideró que esos sistemas no resuelven la falta de ingresos y que, en determinadas circunstancias, terminan agravando el endeudamiento. La disponibilidad inmediata del crédito permite cubrir una necesidad urgente, pero el costo posterior puede volver impagable una deuda originalmente pequeña.
Para sostener su diagnóstico, también hizo referencia a datos salariales del SIPA y del INDEC. Según lo expresado durante la entrevista, la mitad de los trabajadores percibiría menos de 800.000 pesos mensuales, mientras que la canasta mencionada por Montiel rondaría el millón y medio de pesos.
El consultor utilizó esa diferencia para explicar por qué numerosas familias dependen del endeudamiento para sostener sus gastos básicos. En su interpretación, cuando los ingresos se encuentran cerca o por debajo de los valores necesarios para cubrir las necesidades familiares, cualquier gasto inesperado puede desencadenar una nueva deuda.
La falta de capacidad de ahorro también está modificando las expectativas de una generación. Montiel, de 37 años, se incluyó dentro del grupo de jóvenes que no puede proyectar de la misma manera que sus padres o abuelos la compra de una vivienda, un departamento o un automóvil.
Señaló que muchas personas necesitan mantener dos o tres trabajos y que, después de cumplir su jornada habitual, recurren a otras actividades para completar sus ingresos. Como ejemplo, mencionó a quienes continúan trabajando durante la noche mediante aplicaciones de transporte.
“El tiempo no queda para vivir. Es una generación desgastada mentalmente”, expresó.
Ese agotamiento, según su mirada, también puede relacionarse con cambios en los proyectos familiares, la caída de la natalidad y las dificultades para construir un horizonte económico de largo plazo. No obstante, aclaró que todavía sería necesario observar la evolución del fenómeno durante años para determinar si se trata de una transformación estructural.
Montiel remarcó que los problemas salariales no comenzaron en 2023. En su diagnóstico, Argentina arrastra desde hace años dificultades de crecimiento, deterioro de los ingresos y falta de respuestas para las PyMEs, los trabajadores y las economías regionales.
“Familias que no llegan, ingresos desgastados y endeudamiento creciente”, resumió.
La entrevista también abordó el impacto político de la situación económica. Montiel afirmó que los menores de 40 años constituyeron uno de los sectores con mayor respaldo al presidente Javier Milei y sostuvo que ese apoyo registra un deterioro.
De acuerdo con mediciones de Zentrix citadas por el consultor, el respaldo dentro de ese segmento habría caído cerca de 14 puntos desde enero. La cifra representa una estimación de la consultora y su interpretación fue presentada por Montiel como un análisis electoral.
El entrevistado consideró que las respuestas públicas del Presidente frente a los informes sobre endeudamiento no contribuyen a contener el malestar. Según su opinión, una parte de la sociedad que respaldó al Gobierno espera soluciones económicas y no nuevas confrontaciones.
Al analizar las principales preocupaciones, Montiel explicó que la corrupción apareció como la opción individual más elegida en el relevamiento. Sin embargo, aclaró que esa respuesta puede tener interpretaciones políticas opuestas, según la identificación partidaria de cada consultado.
Al agrupar el resto de las respuestas, señaló que la economía ocupa el centro de las inquietudes. Allí aparecen la incertidumbre, el desempleo, la inflación, la pérdida salarial y las dificultades para llegar a fin de mes.
“El principal problema hoy son ingresos muy bajos”, concluyó Montiel.
La entrevista completa, realizada por Hugo Lombardi en Antes de ver el sol, permite conocer los principales resultados del estudio de Zentrix, las causas del endeudamiento juvenil, los riesgos del crédito informal y las consecuencias sociales y políticas de una generación que trabaja más, ahorra menos y depende cada vez más del financiamiento para cubrir sus necesidades básicas.